Systemic risk and hetetogeneous leverage in banking networks: Implications for banking regulation

---

Tezin Türü: Yüksek Lisans

Tezin Yürütüldüğü Kurum: Boğaziçi Üniversitesi, SOSYAL BİLİMLER ENSTİTÜSÜ, SOSYAL BİLİMLER ENSTİTÜSÜ, Türkiye

Tezin Onay Tarihi: 2015

Tezin Dili: İngilizce

Öğrenci: CAN SEVER

Danışman: VAHAP BURAK SALTOĞLU

Açık Arşiv Koleksiyonu: AVESİS Açık Erişim Koleksiyonu

Özet:

Bu makalenin konusu, bankaların bilanço farklılıklarından doğan sistemik risktir. Daha özel olarak, kaldıraç heterojenliğinden ileri gelen risk sonuçlarını, bireysel şoklarla ele aldım. Sonuc olarak, kaldıraç heterojenliği, bankaların bireysel özelliklerinin önemini ortaya koydu ve risk ölçütlerini etkiledi. Kalibrasyonda Amerikan bankalarını için yapılan stres testini baz aldım. Deneylerde merkezi konumda olan veya işlem hacmi büyük olan bankaların görece öneminin değiştiğini gözlemledim.Bankacılık ağının şok sonrası değişimi, market segmentasyonu ve bankalar arası para hacminin etkisini irdeledim. Bunu yaparken, şok ile karşılaşan bankaların bireysel karakteristiklerinin sonuçlara etkisine baktım. Bu çalışma BASEL III düzenlemeleriyle ilgili olup global olarak sistemik önemi olan bankaların (GSIB) tanımlanmasını amaçlamıştır. Yeni kapital gereklilikleri ve sürşarj politikalarının verimliliği de bu çalışmada mercek altındadır. Ek kapital gerekliliklerinin sonucunu analiz edip finansal dayanaıklılığa bu politikanın etkisi gözlemlendi.